消费金融公司年度业绩排排坐：招联消金连续三年卫冕“冠军”

“蚂蚁跌倒，消金吃饱”。过去几年中，受蚂蚁、京东消费信贷整改影响，消费金融公司或被动或主动“开拓”出了巨大的市场空间。此前，在互联网平台的广泛参与下，消费信贷的线上化渗透率大大提高，但随着监管的趋严，这两年消费金融规模的主要驱动力不再是互联网平台，而变成了消费金融的持牌机构，这也是以招联金融为首的消金机构强势崛起的重要背景。

同时值得注意的是，随着互联网红利的消退，消费金融公司粗放式“跑马圈地”的难度越来越大，也需要把更多精力放在精细化运营方面。无论是对金融机构背景还是互联网公司背景的消金公司来说，未来都要更多通过存量客户数据挖掘和价值转化来保证可持续的增长。尤其是金融机构背景的消金公司，不能再过度依赖互联网平台的流量和风控优势来开展消费金融业务，只有发挥主观能动性，扩大消费场景，提升自主风控能力，才有可能持续推进消费金融业务的健康发展。

在消费场景方面，近年来，包括孤独经济带来宠物消费，中产阶层壮大带来知识消费，数字媒体发展带来内容消费，智能汽车带来潜在车载信息消费等在内，都是消费金融公司可以抓住的新机遇。当然，这也需要消费金融公司能不断提升产品的创新及风控，才能满足新的消费需求。

麦肯锡去年发布的一个报告预计， 2025年中国狭义消费信贷余额相较2020年将翻番，从约15万亿元人民币增至约29万亿元。

但这个增量能否实现，我个人还是有一些不同意见的，因为目前的消费信贷中很多并不是用于消费，而是用于补充房贷，有一些甚至是为了交首付。如果把这部分虚假的消费信贷剔除的话，目前的总量有多大，而未来的增量有多大，还是一个未知数。

此外，中国人对借贷消费整体的认可度也不是很高，这从信用卡业务就能看出一二，加上目前消费金融的利率也不低，因此未来的发展前景可能并不会特别的乐观。